1、經營基礎(chu)還不夠扎(zha)實

　　開(kai)業一(yi)(yi)年多來，試點(dian)民營銀行實現了(le)經營規模(mo)的(de)快(kuai)速(su)增長，且在短時間內基本(ben)實現了(le)盈(ying)虧平衡，業績表現良(liang)好。但總體上看，幾家銀行目前還處于初創(chuang)階段，經營基礎(chu)還不夠(gou)扎實，在客戶(hu)拓展、產品(pin)創(chuang)新、盈(ying)利模(mo)式打造(zao)、精細化管理(li)、企(qi)業文化建設(she)等方面還需要(yao)進一(yi)(yi)步提升，不斷夯實經營發展基礎(chu)。

　　2、業務結構不平衡

　　一(yi)是在(zai)零(ling)售業(ye)(ye)務(wu)方面存在(zai)短板。試點民(min)(min)營(ying)銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)中(zhong)，除一(yi)家銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)定(ding)位(wei)“公(gong)存公(gong)貸”以(yi)外(wai)，其他(ta)幾(ji)家銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)要(yao)(yao)(yao)么定(ding)位(wei)為“個(ge)存小貸”、“小存小貸”，要(yao)(yao)(yao)么定(ding)位(wei)為“特定(ding)區域”，實質都是以(yi)零(ling)售業(ye)(ye)務(wu)(小微企業(ye)(ye)和個(ge)人(ren))作為主要(yao)(yao)(yao)發展方向。微眾(zhong)銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)和網(wang)商銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)可以(yi)依(yi)托其母(mu)公(gong)司(si)龐大(da)的互(hu)聯網(wang)用戶(hu)平臺，在(zai)零(ling)售業(ye)(ye)務(wu)發展上(shang)有一(yi)定(ding)的便(bian)利條件。但(dan)對(dui)另外(wai)幾(ji)家銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)，要(yao)(yao)(yao)發展零(ling)售業(ye)(ye)務(wu)，更多還需要(yao)(yao)(yao)依(yi)賴(lai)于(yu)傳(chuan)統的“網(wang)點+客戶(hu)經理(li)”的“重資產模(mo)式”。而(er)監管部門目(mu)前對(dui)民(min)(min)營(ying)銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)設立分(fen)支機構的政策是“一(yi)行(xing)(xing)(xing)(xing)一(yi)店”，即一(yi)家銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)只能設立一(yi)個(ge)網(wang)點，這基本就(jiu)限制住了(le)其零(ling)售業(ye)(ye)務(wu)的發展空(kong)間;

　　二(er)是(shi)資(zi)產(chan)負債(zhai)(zhai)結(jie)構不(bu)盡合理(li)。資(zi)產(chan)結(jie)構中除一(yi)般性(xing)(xing)(xing)貸(dai)款(kuan)以外的非(fei)信(xin)貸(dai)資(zi)產(chan)占(zhan)比偏(pian)高。從目前看(kan)，多數民營銀(yin)(yin)行的非(fei)信(xin)貸(dai)資(zi)產(chan)(主要是(shi)各(ge)種(zhong)投資(zi))規模(mo)遠(yuan)大于信(xin)貸(dai)資(zi)產(chan)，與其他類型銀(yin)(yin)行相(xiang)比，非(fei)信(xin)貸(dai)類資(zi)產(chan)占(zhan)比偏(pian)高;負債(zhai)(zhai)結(jie)構中批發性(xing)(xing)(xing)融資(zi)占(zhan)比(同業負債(zhai)(zhai)依存(cun)(cun)度)相(xiang)對偏(pian)高，一(yi)般性(xing)(xing)(xing)存(cun)(cun)款(kuan)特別是(shi)零售存(cun)(cun)款(kuan)占(zhan)比偏(pian)低，這給銀(yin)(yin)行的流動性(xing)(xing)(xing)管(guan)理(li)帶來了一(yi)定壓力。

　　三是收入(ru)(ru)結構中非利息收入(ru)(ru)占比偏低(di)。由(you)于(yu)開業(ye)時間尚短，以及業(ye)務資(zi)質方面的原因，民營銀行總(zong)體的中間業(ye)務收入(ru)(ru)占比偏低(di)，收入(ru)(ru)多元化程度有(you)待提高(gao)。

　　需要指出(chu)的(de)(de)(de)(de)是，截至目前為止，五家試點銀行(xing)的(de)(de)(de)(de)業(ye)(ye)務(wu)模式還未(wei)完全成(cheng)熟，業(ye)(ye)務(wu)結構未(wei)來有進一步變化(hua)的(de)(de)(de)(de)可(ke)能。由于開業(ye)(ye)時(shi)(shi)間較短，網(wang)點、業(ye)(ye)務(wu)資(zi)質方面受到諸多(duo)限制，核(he)心客戶群體還未(wei)培育起來，長(chang)期(qi)發(fa)(fa)展(zhan)(zhan)戰略也還需要時(shi)(shi)間來落(luo)地(di)實(shi)施。因此，在短期(qi)內(nei)，通過大力發(fa)(fa)展(zhan)(zhan)見(jian)效快的(de)(de)(de)(de)金融同業(ye)(ye)業(ye)(ye)務(wu)和對公(gong)業(ye)(ye)務(wu)來“求(qiu)生(sheng)存”，為長(chang)期(qi)內(nei)的(de)(de)(de)(de)“謀發(fa)(fa)展(zhan)(zhan)”創造更為有利的(de)(de)(de)(de)條件(jian)，也是合乎邏輯的(de)(de)(de)(de)選擇。隨(sui)著時(shi)(shi)間的(de)(de)(de)(de)推移(yi)，各家銀行(xing)的(de)(de)(de)(de)核(he)心業(ye)(ye)務(wu)模式將會體現出(chu)更多(duo)的(de)(de)(de)(de)差(cha)異化(hua)。

　　3、體制機制創新有(you)待開(kai)展

　　作為新設立的(de)(de)(de)(de)民(min)營(ying)企業主導的(de)(de)(de)(de)銀行機構(gou)，體制(zhi)機制(zhi)方面天然具有一(yi)定的(de)(de)(de)(de)優勢。一(yi)方面體現(xian)在經營(ying)管(guan)理的(de)(de)(de)(de)靈活(huo)性(xing)(xing)和創新性(xing)(xing)上(shang);另一(yi)方面就體現(xian)在更(geng)為市場化和更(geng)為合理的(de)(de)(de)(de)激(ji)勵機制(zhi)建設上(shang)，特別是中長期(qi)激(ji)勵機制(zhi)的(de)(de)(de)(de)建設。

　　需要(yao)強調(diao)的是，建立(li)更(geng)為(wei)有效的長(chang)(chang)期(qi)(qi)激(ji)勵制度，并(bing)不只是民營銀(yin)(yin)行(xing)(xing)特殊的需要(yao)，而是整(zheng)個(ge)中(zhong)國銀(yin)(yin)行(xing)(xing)業深化(hua)改(gai)革的重要(yao)內容。通過(guo)員工(gong)(gong)持股計劃(hua)或期(qi)(qi)權等中(zhong)長(chang)(chang)期(qi)(qi)激(ji)勵制度，把將員工(gong)(gong)的長(chang)(chang)期(qi)(qi)利益(yi)與銀(yin)(yin)行(xing)(xing)利益(yi)捆綁(bang)在(zai)一(yi)起，可(ke)以(yi)有效緩解(jie)經營管(guan)理中(zhong)的短期(qi)(qi)化(hua)行(xing)(xing)為(wei)，促(cu)進銀(yin)(yin)行(xing)(xing)業的長(chang)(chang)期(qi)(qi)穩健發展。

　　從(cong)道理上講，民營銀行(xing)沒有歷史(shi)包袱，所受(shou)的(de)制(zhi)度約束也相對較少，理應(ying)能更順暢地(di)探(tan)索中長期激勵制(zhi)度，為整(zheng)個銀行(xing)業的(de)改革積累經驗。不過，截止到(dao)目前，民營銀行(xing)盡管(guan)初步建立起差異化、穩健型激勵機(ji)制(zhi)，但在長期激勵制(zhi)度的(de)建設方面，由(you)于受(shou)到(dao)政策層面的(de)限制(zhi)，仍未取得有效進展。

　　4、公司治(zhi)理需(xu)進一步優(you)化

　　與其他類型銀(yin)行相比，民營銀(yin)行的股東(dong)和董事對(dui)公司(si)治(zhi)理的參與要遠為積極。公司(si)治(zhi)理架構和運行情況，也相對(dui)規范和有效。但也存在一些不(bu)足。

　　一(yi)是(shi)股(gu)權(quan)不穩定。有(you)的(de)(de)股(gu)東(dong)短期(qi)入(ru)股(gu)后即出售銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)股(gu)權(quan)，有(you)的(de)(de)股(gu)東(dong)在(zai)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)獲批后立即轉讓股(gu)權(quan)，改變(bian)民營(ying)(ying)企業屬性，有(you)的(de)(de)股(gu)東(dong)面(mian)(mian)臨司(si)法糾紛，存(cun)在(zai)強(qiang)制拍賣執行(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)股(gu)權(quan)的(de)(de)隱(yin)患，等(deng)(deng)等(deng)(deng);二(er)是(shi)對(dui)股(gu)東(dong)資源(yuan)的(de)(de)利用還有(you)待加強(qiang)。目(mu)前銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)出于(yu)降低關(guan)聯交易風(feng)險的(de)(de)考慮對(dui)關(guan)聯交易進(jin)行(xing)(xing)(xing)了(le)較為嚴格的(de)(de)限(xian)制，在(zai)公平公正(zheng)基(ji)礎上更(geng)好地利用股(gu)東(dong)資源(yuan)服(fu)務于(yu)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)自(zi)身發展方面(mian)(mian)還有(you)待于(yu)加強(qiang);三是(shi)在(zai)宏觀經濟下(xia)行(xing)(xing)(xing)背景下(xia)部(bu)分(fen)股(gu)東(dong)經營(ying)(ying)狀(zhuang)況(kuang)出現(xian)了(le)一(yi)定惡化，為其履行(xing)(xing)(xing)承諾的(de)(de)能(neng)力帶來一(yi)定不確定性;四是(shi)個別股(gu)東(dong)承諾事項未能(neng)按時完(wan)成，需要進(jin)一(yi)步推進(jin)，等(deng)(deng)等(deng)(deng)。